Obligaties kunnen een winstgevende en betrouwbare langetermijninvestering zijn. Het inkomen dat bedrijfsobligaties hun houder opleveren, wordt coupon genoemd. Het bestaat uit het gecumuleerde inkomen en het inkomen dat door de organisatie is opgebouwd tijdens het bezit van het effect. Voor praktische doeleinden moet u de principes kennen om dit kenmerk van een obligatie te bepalen en deze zelf kunnen berekenen.
Het is nodig
- - obligatie;
- - rekenmachine;
- - potlood;
- - papier.
instructies:
Stap 1
Begrijp het verschil tussen opgebouwde couponinkomsten en opgebouwde inkomsten. Het eerste type inkomen wordt gevormd nog voordat de obligatie eigendom werd van de organisatie, en wordt aangegeven in het document dat bij de gekochte obligatie is gevoegd. Het bedrag aan opgebouwde inkomsten dat wordt gegenereerd tijdens het aanhouden van een effect, moet worden berekend.
Stap 2
Bepaal hoe relevant en tijdig de berekening is. Het moet worden uitgevoerd ofwel op basis van de resultaten van elke maand waarin de houder de obligatie bezat, ofwel op basis van de resultaten van de aan- en verkoop van het effect. In sommige gevallen wordt aanbevolen om de berekening uit te voeren nadat de desbetreffende betalingen zijn gedaan door de uitgever van de obligatie.
Stap 3
Selecteer de methode voor het berekenen van het couponrendement. Met een direct account kunt u het inkomen bepalen op basis van de periode waarin u een effect in een bepaalde maand aanhoudt en de gegevens die tijdens de uitgifte zijn bepaald. De tweede methode is ontleend aan de praktijk van schikkingen voor staats- en gemeentelijke effecten. In dit geval wordt het couponrendement bepaald op basis van de gegevens over het opgebouwde inkomen aan het einde van elke rapportagemaand.
Stap 4
Gebruik de volgende formule om het inkomen te berekenen met behulp van de directe-rekeningmethode: Dk = Nee * CK / N * n, waarbij Dc het couponrendement voor de maand is; Maar is de nominale waarde van het effect; CK is de couponrente; N is het aantal dagen in de periode waarvoor de couponrente is vastgesteld; n - het aantal dagen in een maand waarin de obligatie in het bezit was van de houder.
Stap 5
Gebruik bij de fiscale berekening de formule die wordt toegepast op de manier die is voorgeschreven voor gemeentelijke of overheidseffecten: Dk = NKD1 - NKD2, waarbij Dk het couponinkomen is; NKD1 het gecumuleerde inkomen aan het einde van de maand; NKD2 het gecumuleerde inkomen betaald op het moment van aankoop van de beveiliging …
Stap 6
Indien de obligatiehouder in de rapportagemaand betalingen heeft ontvangen van de emittent, berekent u de inkomsten als volgt: Kd = C - NKD1 + NKD2, waarbij Kd het couponrendement voor de rapportagemaand is, C het bedrag van de betaalde coupon; NKD1 is het gecumuleerde inkomen dat aan de verkoper wordt betaald bij aankoop van een effect; NKD2 - het geaccumuleerde inkomen aan het einde van de huidige maand.
